Prețul petrolului a scăzut cu peste 15% la începutul celui de-al doilea trimestru, pe fondul unor evoluții macroeconomice care nu au oferit un sprijin semnificativ, în timp ce sectorul petrolier a fost confruntat cu probleme interne care necesită soluționare. De exemplu, Rusia s-a confruntat cu o supraproducție în luna aprilie, în ciuda angajamentelor de reducere a producției asumate împreună cu alți membri ai OPEC+. La 4 iunie, Petrol Previziuni Pret Brent a scăzut la 76 de dolari pe baril, iar cel al petrolului WTI (West Texas Intermediate) a ajuns la 72 de dolari pe baril după întâlnirea OPEC+ din 2 iunie, când grupul a anunțat eliminarea treptată a unei reduceri voluntare de 2,2 milioane de barili pe zi (b/d) începând cu al patrulea trimestru al anului 2024.
Perspectivele pieței petrolului în al treilea trimestru vor depinde probabil în mare măsură de semnalele care ar putea indica o creștere sustenabilă a cererii, capabilă să compenseze oferta aparent foarte bogată și în continuă creștere. Până în prezent, aceste semnale rămân extrem de vagi. Conform celor mai recente estimări ale prețului petrolului brut, este foarte probabil ca pe parcursul anului 2024 să asistăm la o creștere treptată a prețurilor.
Prognoza Fundamentală a Prețului pentru un Baril de Petrol Previziuni Pret 2024
AurulRo.Com – Începutul anului 2024 aduce previziuni interesante pentru prețul petrolului, estimându-se că acesta va depăși pragul de 90 de dolari pe baril pentru Brent în a doua jumătate a anului. De-a lungul acestui an, prețul petrolului a fost tranzacționat de mai multe ori peste acest nivel, iar analiștii continuă să anticipeze că prețul ar putea atinge din nou aceste valori în al treilea trimestru. Totuși, orice creștere semnificativă pare a fi de scurtă durată.
1. Influența Politicii Monetare Globale – Având în vedere așteptările legate de evoluțiile politicii monetare globale, cererea de petrol este puțin probabil să se redreseze semnificativ. Cu toate că inflația pare să se îndrepte în direcția dorită, încă nu a atins complet așteptările pieței. Pe parcursul acestui an, piețele au anticipat în repetate rânduri reduceri ale ratei dobânzii, în special în Statele Unite. În ciuda acestor anticipări, Rezerva Federală a fost rezervată în ceea ce privește reducerea ratei dobânzii, ceea ce a limitat creșterea prețului petrolului.
2. Rezistența Prețului Petrolului la Incertitudini – Petrol Previziuni Pret a demonstrat o rezistență considerabilă la dezamăgirile legate de reevaluările potențialelor scăderi ale dobânzilor, atât în Statele Unite, cât și la nivel global. În ciuda unor semnale pozitive privind reducerea inflației, până la sfârșitul anului, investitorii trebuie să accepte că probabilitatea unei singure reduceri a ratei dobânzii de către Rezerva Federală rămâne ridicată.
3. Impactul Ratei Dobânzii asupra Cererii de Energie – Este cunoscut faptul că ratele dobânzilor mai scăzute stimulează activitatea economică, ceea ce duce la o creștere a cererii de energie. Totuși, așteptările privind menținerea ratelor dobânzilor ridicate pe o perioadă mai lungă continuă să pună presiune asupra prețului petrolului. Evoluția pieței energetice va rămâne strâns legată de datele privind inflația din principalele economii mondiale, în special din Statele Unite.
Aceasta este o analiză esențială pentru investitorii și actorii din piața energetică, care trebuie să urmărească atent evoluțiile economice și politice pentru a anticipa direcția prețului petrolului în 2024.
Importanța Politicii OPEC+ și Proiecțiile Pieței Petroliere până în 2025
1. Rolul Crucial al Politicii OPEC+
Organizația Țărilor Exportatoare de Petrol (OPEC) și aliații săi, cunoscuți sub denumirea de OPEC+ – incluzând și Rusia – joacă un rol vital în echilibrarea pieței petroliere. Grupul încearcă să mențină reduceri semnificative ale producției pentru a susține prețurile, în timp ce încearcă să satisfacă nevoile țărilor membre, cum ar fi Emiratele Arabe Unite, care doresc să crească producția de petrol. Deși majoritatea reducerilor vor fi prelungite până în 2025 conform unui acord complex încheiat la începutul lunii iunie, componentele “voluntare” ale acestuia vor fi eliminate începând din octombrie.
2. Prelungirea Reducerilor și Impactul Asupra Producției
De exemplu, Arabia Saudită ar putea să-și crească producția zilnică de la nouă milioane la zece milioane de barili până la sfârșitul anului viitor, o creștere moderată față de capacitatea teoretică de 12 milioane de barili pe zi. În plus, Agenția Internațională pentru Energie (IEA) a raportat că ponderea OPEC+ în aprovizionarea globală cu petrol a scăzut la cel mai mic nivel de la înființarea sa în 2016. Până la sfârșitul deceniului, se preconizează un excedent semnificativ de petrol față de cerere, un proces deja în desfășurare.
3. Situația Geopolitică și Impactul Asupra Prețului Petrolului
Situația tensionată din Orientul Mijlociu și conflictul din Ucraina continuă să sprijine prețurile petrolului în acest trimestru. Negocierile pentru un armistițiu durabil între Moscova și Kiev sau între Israel și Hamas nu au reușit să producă rezultate concrete. Prețul de referință al petrolului american oscilează între 76 și 84 de dolari pe baril, iar această gamă largă ar putea persista în următoarele trei luni, dacă nu apar dovezi clare privind reducerea dobânzilor mai devreme decât se așteaptă piețele.
4. Evoluția Stocurilor de Petrol
În luna mai, stocurile globale de petrol au crescut pentru a patra lună consecutiv, atingând cel mai înalt nivel din august 2021. Stocurile de petrol offshore au fost transferate rapid pe uscat, ducând la o scădere accentuată a stocurilor marine, în timp ce stocurile interne au crescut la cel mai înalt nivel din ultimii 30 de luni, în urma intensificării activității rafinăriilor. Stocurile industriale ale OECD au crescut pentru a doua lună consecutiv după o scădere de șase luni. Datele inițiale indică o scădere a stocurilor mondiale de petrol cu 18,1 milioane de barili pe zi în luna iunie, datorită unei reduceri de 1 milion de barili pe zi în stocurile de petrol brut.
5. Proiecții de Producție și Cerere până în 2025
Agenția de Informații Energetice (EIA) prevede că OPEC+ va produce mai puțin petrol decât țintele anunțate pentru restul perioadei de prognoză, ducând la o scădere a stocurilor globale de petrol până la mijlocul anului 2025 și menținând stocurile OECD aproape de limita inferioară a intervalului. EIA anticipează o revenire treptată a stocurilor în 2025, odată ce reducerile voluntare ale OPEC+ se vor încheia și oferta din partea țărilor non-OPEC+ va începe să compenseze creșterea cererii globale de petrol.
6. Cererea Globală de Petrol și Perspectivele pentru 2024-2025
Cererea globală de petrol a crescut lent în al doilea trimestru din 2024, cu doar 710.000 barili pe zi, cea mai lentă creștere trimestrială din ultimul an. Consumul de petrol din China, un jucător cheie pe piața globală, a scăzut în aprilie și mai și se așteaptă să rămână sub nivelurile anului precedent în al doilea trimestru al anului 2024. EIA estimează o creștere a consumului global de combustibili lichizi cu 1,1 milioane barili pe zi în 2024 și cu 1,8 milioane barili pe zi în 2025, cu majoritatea cererii provenind din țările non-OECD, în special din China și India.
7. Ofertele Globale de Petrol până în 2025
Producția globală de petrol este în creștere, cu o creștere de 910.000 barili pe zi în al doilea trimestru din 2024, alimentată de producția din Statele Unite. Pe parcursul anului 2024, oferta globală de petrol este estimată să crească cu 770.000 barili pe zi, atingând un nivel record de 103 milioane barili pe zi. În 2025, oferta globală ar putea crește semnificativ, cu 1,8 milioane barili pe zi, susținută de creșterea producției din țările non-OPEC+.
Această analiză evidențiază importanța politicii OPEC+ și impactul său asupra pieței petroliere globale, subliniind totodată influențele geopolitice și economice care vor continua să modeleze prețurile și oferta de petrol în anii următori.
Previziuni Tehnice pentru Prețul Petrolului pe Baril în Trimestrul 3 din 2024
1. Contextul General al Pieței Petrolului
În trimestrul 3 din 2024, piața petrolului se află într-o fază critică, conform celor mai recente analize tehnice și prognoze pentru Brent și WTI. Acțiunea prețului petrolului sugerează o posibilă consolidare într-un interval restrâns, ceea ce ar putea indica o perioadă de stabilitate temporară pe piață, dar și un potențial de mișcare semnificativă în viitorul apropiat.
2. Importanța Modelului Grafic Triunghi
Modelul grafic triunghi este central în analiza tehnică a prețului petrolului, fiind un indicator important al tendinței pieței. Acest model apare când două linii de trend converg, iar prețul oscilează într-un interval lateral, formând un triunghi pe graficul prețurilor. Triunghiurile sunt de două tipuri: de continuare și de inversare, și pot indica atât o continuare a tendinței existente, cât și o schimbare majoră în direcția prețului.
3. Identificarea și Analiza Triunghiului
Triunghiurile sunt formate atunci când prețul petrolului face o serie de maxime în scădere și minime în creștere, rezultând în convergența celor două linii de trend. Pentru a considera un triunghi valid, este necesar ca prețul să testeze de cel puțin cinci ori suportul și rezistența. Aceste teste oferă o confirmare suplimentară a puterii modelului și a posibilelor mișcări ulterioare ale prețului.
4. Evoluția Prețului Petrolului în Contextul Triunghiului
În 2023, prețul petrolului de referință din SUA a atins un maxim de cinci luni în trimestrul 4, formând cea mai largă undă a triunghiului observat pe grafic. Aceasta este o mișcare importantă, deoarece indică o consolidare a prețului într-un interval definit, pregătind terenul pentru o eventuală spargere în una dintre direcții. Analiștii urmăresc îndeaproape aceste formațiuni, deoarece pot oferi indicii clare despre direcția viitoare a pieței.
5. Relevanța Modelului Triunghi în Strategie și Investiții
Modelul triunghi, alături de alte formațiuni precum “cupă și mâner”, “cap și umeri”, “dublu/triplu top și bottom”, “wedge ascendent/descendent”, “flag” și “pennant”, este esențial pentru strategii de investiții și tranzacționare. În graficele de tip candlestick japonez, aceste formațiuni sunt utilizate pentru a interpreta comportamentul pieței și a anticipa posibilele mișcări de preț. Înțelegerea acestor modele ajută investitorii să ia decizii informate și să profite de oportunitățile de pe piață.
6. Perspectivele pentru Trimestrul 3 din 2024
În timp ce triunghiul format în trimestrul 3 din 2024 sugerează o consolidare, rămâne de văzut dacă piața va sparge intervalul actual într-o direcție sau alta. Factorii externi, precum situația geopolitică și evoluțiile economice globale, vor juca un rol crucial în determinarea direcției pieței. Investitorii trebuie să monitorizeze cu atenție aceste evoluții pentru a se adapta rapid la schimbările din piața petrolului.
Această analiză subliniază complexitatea și dinamismul pieței petrolului, indicând că, deși modelul triunghi sugerează o perioadă de stabilitate, investitorii trebuie să fie pregătiți pentru mișcări neașteptate.
Tipuri de Petrol și Relevanța lor pe Piețele Financiare
1. Introducere în Tipurile de Petrol
Petrolul, ca și comoditate tranzacționată pe piețele financiare, se împarte în două categorii principale. Cele mai populare și tranzacționate tipuri sunt WTI (West Texas Intermediate) și Brent, fiecare având caracteristici distincte și o importanță semnificativă pe piața globală.
2. Petrolul WTI (West Texas Intermediate)
Caracteristici și Importanță Petrolul WTI, cunoscut și sub denumirea de “light sweet crude,” este unul dintre cele mai utilizate tipuri de petrol în rafinăriile din Statele Unite. Acesta are o densitate API ridicată și un conținut scăzut de sulf, ceea ce îl face un petrol ușor și de calitate superioară. Densitatea API (American Petroleum Institute) indică cât de dens este petrolul în comparație cu apa, iar petrolul WTI este considerat superior datorită capacității sale de a fi rafinat cu costuri mai mici.
Tranzacționare și Stocare WTI este tranzacționat pe scară largă între companiile petroliere și investitori, în special prin contracte futures. Unul dintre cele mai cunoscute contracte futures pentru petrolul WTI este Light Sweet Crude Oil Futures (CL), gestionat de CME Group. Acest contract este unul dintre cele mai tranzacționate la nivel global, oferind investitorilor o modalitate eficientă de a specula asupra prețurilor petrolului sau de a se proteja împotriva volatilității prețurilor.
Majoritatea petrolului WTI este stocat în Cushing, Oklahoma, un hub esențial al industriei petroliere din SUA. Aici, mari rezervoare de stocare sunt conectate la o rețea de conducte care transportă petrolul în toată țara, alimentând rafinăriile din Midwest și Gulf Coast. Acest centru de stocare joacă un rol crucial în stabilirea prețului petrolului WTI pe piața globală.
3. Petrolul Brent
Origine și Relevanță Petrolul Brent este un alt tip de Petrol Previziuni Pret de referință, având o importanță majoră în Europa, Africa și Orientul Mijlociu. Numele său provine de la câmpul petrolier Brent din Marea Nordului, un fost câmp petrolier de mare productivitate din Regatul Unit, administrat de Royal Dutch Shell. Deși majoritatea platformelor din acest câmp au fost dezafectate, petrolul Brent rămâne un etalon pentru prețurile petrolului la nivel global.
Diferențe față de WTI Petrolul Brent și WTI sunt adesea corelate pozitiv, însă există diferențe semnificative între prețurile lor. De-a lungul anilor, prețul petrolului Brent a fost adesea cu aproximativ 10 dolari mai mare decât cel al petrolului WTI. La sfârșitul anului 2020, această diferență s-a redus la aproximativ 3 dolari. Această diferență este determinată de mai mulți factori, inclusiv cererea și oferta, precum și costurile de transport și stocare a petrolului.
4. Implicații și Strategii de Tranzacționare
Cunoașterea caracteristicilor și diferențelor dintre petrolul WTI și Brent este esențială pentru investitorii de pe piețele financiare. Tranzacționarea contractelor futures pe aceste tipuri de petrol necesită o înțelegere profundă a dinamicii pieței, precum și a factorilor geopolitici și economici care influențează prețurile. Investitorii trebuie să fie atenți la variațiile dintre aceste două tipuri de petrol, deoarece pot oferi oportunități semnificative de profit sau riscuri potențiale.
Predicțiile Prețului Barilului de Petrol Previziuni Pret pe Piața Bursieră 2024, 2025-2030
Prognoze Prețului Petrolului
Prețul petrolului WTI și Brent este estimat să rămână stabil în prima jumătate a anului 2024, cu o creștere anticipată în a doua jumătate a anului 2024, reflectând așteptările EIA și IEA privind o strângere a echilibrului pe piața globală a petrolului. Având în vedere aceste evoluții recente, care sunt prognozele actualizate pentru evoluția prețului petrolului în al treilea trimestru al anului 2024?
Prognoza Prețului Barilului de Petrol Brent și WTI în 2024
Mai jos sunt prezentate cele mai recente estimări ale prețului petrolului, publicate sau actualizate de unele dintre cele mai influente instituții financiare din lume.
- Reevaluarea Prețului Petrolului de Către EIA
- EIA a revizuit în creștere prognoza prețului petrolului pentru al treilea trimestru al anului 2024.
- Agenția estimează un preț mediu pentru Brent de 89 USD/baril în a doua jumătate a anului 2024, în creștere față de 84 USD/baril în prima jumătate a anului.
- Această creștere este susținută de scăderea rezervelor globale de petrol, prevăzută să ajungă la o reducere de 0,7 milioane de barili pe zi în a doua jumătate a anului 2024.
- Prognozele ING pentru a Doua Jumătate a Anului 2024
- Analiștii de la ING anticipează o creștere a prețului petrolului în a doua jumătate a anului 2024, subliniind rolul crucial al politicilor OPEC+.
- ING prognozează un preț de 88 USD/baril pentru Brent în T3 2024, urmat de o scădere în T4 și intrarea în 2025 cu un preț de 80 USD/baril.
- Actualizările Fitch Ratings
- Fitch a prognozat un preț mediu al petrolului de 80 USD pentru Brent și 75 USD pentru WTI în 2024, cu o scădere la 70 USD (Brent) și 65 USD (WTI) în 2025.
- Decizia OPEC+ de a stopa treptat reducerile de producție până în septembrie 2025 ar putea duce la un surplus de Petrol Previziuni Pret pe piață în 2025.
- Revizuirea Goldman Sachs
- Goldman Sachs a redus estimarea pentru prețul Brent la 81 USD/baril în 2024, din cauza producției ridicate din SUA, față de estimarea anterioară de 92 USD/baril.
- Banca estimează un vârf al prețului Brent la 85 USD/baril în iunie 2024.
- Prognoza Barclays
- Barclays a redus prognoza prețului Brent pentru 2024 la 93 USD/baril, scăderea fiind motivată de îngrijorările legate de stabilitatea economică globală.
- Cu toate acestea, Barclays consideră că scăderea recentă a prețurilor globale la Petrol Previziuni Pret ar putea fi exagerată.
- Prognoza Citi și JPMorgan
- Citi estimează un preț de 73 USD/baril pentru Brent în T2 2024, cu o scădere la 68 USD/baril până la sfârșitul anului.
- JPMorgan prognozează un preț mediu de 83 USD/baril pentru Brent în 2024, susținut de o cerere globală solidă de 1,6 milioane de barili pe zi.
Prognoza Prețului Barilului de Petrol Previziuni Pret pentru Următorii 5 Ani (2025-2030)
- Previziuni pe Termen Lung
- Conform EIA, prețul mediu al Brent va fi de 61 USD/baril în 2025, crescând treptat la 95 USD/baril până în 2050.
- Wood Mackenzie avertizează că prețurile petrolului ar putea scădea la 40 USD/baril până în 2030 dacă cererea globală de combustibili fosili va continua să scadă conform obiectivelor de reducere a emisiilor.
Aceste prognoze evidențiază complexitatea pieței globale a petrolului, unde factori geopolitici, economici și de producție influențează în mod semnificativ prețurile pe termen scurt și lung.
Concluzie
Petrol Previziuni Pret pentru următorii ani evidențiază o serie de factori determinanți care ar putea influența semnificativ evoluția pieței. În T3 2024, se așteaptă ca prețul petrolului să atingă un vârf datorită scăderii rezervelor globale, menținerii reducerilor de producție OPEC+, și cererii constante din piețele emergente. Cu toate acestea, există riscuri potențiale asociate cu politicile economice globale, în special în cazul unei escaladări a tensiunilor geopolitice sau a unei stagnări economice, care ar putea diminua creșterea prețului pe termen lung. Băncile și agențiile financiare majore, cum ar fi EIA, ING, și Fitch, oferă estimări variate, dar toate converg spre ideea că prețul petrolului va fluctua în funcție de echilibrul dintre ofertă și cerere, precum și de intervențiile strategice ale OPEC+ și ale altor mari producători de petrol.
Pe termen mediu și lung, există o incertitudine semnificativă în ceea ce privește sustenabilitatea prețului petrolului. Previziunile pentru 2025 și dincolo indică o posibilă scădere a prețului pe măsură ce rezervele globale cresc și cererea pentru combustibili fosili începe să scadă, datorită tranziției către surse de energie mai durabile. Cu toate acestea, piețele ar putea vedea și creșteri neașteptate ale prețului în cazul unor evenimente geopolitice majore sau al unor modificări în politicile OPEC+. În plus, având în vedere prognozele pesimiste ale unor analiști care sugerează un preț sub 100 USD/baril în următorii 10 ani, devine evident că industria petrolieră va trebui să navigheze cu atenție între cerințele economice și cele ecologice pentru a menține un echilibru pe piața globală.
